中國創(chuàng)投委未喊話證監(jiān)會 建議明確私募掛牌新三板政策

（原標(biāo)題：中國創(chuàng)投委文件屬于內(nèi)部征詢函 并未喊話證監(jiān)會）

網(wǎng)上近日流傳一則消息，4月20日，中國投資協(xié)會股權(quán)和創(chuàng)業(yè)投資專業(yè)委員會（以下簡稱“中國創(chuàng)投委”），向各地協(xié)會發(fā)出共同反映私募股權(quán)投資（創(chuàng)業(yè)投資）基金監(jiān)管政策的邀請函，并在附件中提出關(guān)于私募股權(quán)投資（創(chuàng)業(yè)投資）基金監(jiān)管政策的建議。

證券時報記者經(jīng)過多方消息源核實，此次下發(fā)的函件，屬于內(nèi)部征詢函，尚未到對外公開階段，而目前僅僅是在和地方協(xié)會探討中，并未發(fā)放給會員單位。據(jù)悉，下發(fā)該函的初衷是因為有會員單位提出相關(guān)建議，作為行業(yè)協(xié)會，從服務(wù)創(chuàng)投機構(gòu)角度，在會員提出呼聲之后，想通過此種方式做相關(guān)調(diào)研，有必要的話及時和有關(guān)部門提出意見和建議，從而幫助會員單位更好的完善其管理機制。

也有監(jiān)管層人員透露，此次發(fā)函并不是中國創(chuàng)投委喊話證監(jiān)會，雖然屬于不同主管部門，創(chuàng)投委屬于發(fā)改委批準(zhǔn)成立，此舉并不意味著與證監(jiān)會叫板，針對創(chuàng)投行業(yè)的呼聲也進行積極溝通和協(xié)商。

根據(jù)中國投資協(xié)會股權(quán)和創(chuàng)業(yè)投資專業(yè)委員會的官方介紹，該機構(gòu)是經(jīng)國家發(fā)展和改革委員會批準(zhǔn)成立（發(fā)改人干字[2010]36號）、國家民政部批準(zhǔn)登記（民社登字[2010]第6080號）的全國社會團體，是目前國內(nèi)唯一經(jīng)政府主管部門正式審批注冊（社證字第4122-9號）的全國性股權(quán)和創(chuàng)業(yè)投資行業(yè)協(xié)會組織。

其中聯(lián)席會長單位包括IDG，紅杉資本，深創(chuàng)投，浙商創(chuàng)投等知名創(chuàng)投機構(gòu)，而IDG內(nèi)部人士在接受采訪時表示，目前尚未接到任何相關(guān)通知，浙商創(chuàng)投合伙人也告訴記者并不清楚相關(guān)情況。

根據(jù)發(fā)函內(nèi)容，可以將此次中國創(chuàng)投委主要建議總結(jié)為以下幾點：首先，停止資格認(rèn)證考試；其次，盡快明確掛牌新三板政策；第三，盡快取消暫停注冊規(guī)定以及各級協(xié)會自律管理。

對于以上建議，同樣也是會員單位的上海聯(lián)創(chuàng)投資管理合伙人周水文在接受證券時報記者采訪時指出，對于以上訴求，存在不同看法，如資格考試等監(jiān)管方法，事實上并不符合行業(yè)特性，耗時耗力，對提高監(jiān)管水平起到的作用十分有限。而他認(rèn)為，PE機構(gòu)掛牌新三板確實應(yīng)當(dāng)暫停，以前市場比較混亂，對于不負(fù)責(zé)任亂圈錢的應(yīng)該處以重罰，而私募機構(gòu)的監(jiān)管其實沒這么難，希望基金業(yè)協(xié)會出臺的一些措施能夠更有針對性。

對于私募機構(gòu)的監(jiān)管的建議，周水文認(rèn)為，真正應(yīng)該出臺的措施包括首先應(yīng)該制定明確的行業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)范，能做和不能做的業(yè)務(wù)要有清晰的邊界，哪些不能做，哪些能做必須說清楚，例如：募集環(huán)節(jié)上，不能私募變公募集，向不合格的投資人募集，不能夸大宣傳等；其次，加大處罰力度，如果機構(gòu)一旦違規(guī)必須要嚴(yán)懲。